El Split Payment significa que el pago de un comprador en un marketplace se divide automáticamente en varios importes – normalmente en la parte del vendedor, la comisión de la plataforma y las posibles tasas. Para los marketplaces suizos, este modelo es especialmente relevante porque permite al operador de la plataforma no mantener nunca los fondos de los clientes en una cuenta propia – y así evitar por lo general las obligaciones regulatorias según la Ley Bancaria (BankG) y la Ley contra el Blanqueo de Capitales (GwG).

Esta guía explica cómo funcionan técnicamente los pagos divididos, qué modelos de flujo de pago existen, cómo se tramitan los reembolsos y contracargos en los pagos divididos y en qué deben fijarse las pymes suizas al configurarlos.

1. ¿Qué es un pago dividido?

Por pago dividido se entiende la división automática de una única transacción entre varios destinatarios en el momento del pago. El comprador paga un importe total – en segundo plano, el proveedor de servicios de pago (PSP) distribuye el dinero según reglas predefinidas entre las partes implicadas.

En el contexto de un marketplace, normalmente son estos tres flujos de dinero:

• Parte del comerciante: el importe que corresponde al vendedor por su producto o servicio.

• Comisión de la plataforma: la tarifa que el operador del marketplace retiene como intermediario – normalmente un porcentaje del valor de la mercancía.

• Comisión de transacción: los costes del PSP por el procesamiento del pago (p. ej., comisiones de tarjeta de crédito, comisiones TWINT).

El punto decisivo: la división se realiza en el PSP, no en la cuenta del operador del marketplace. El operador de la plataforma ve en su cuenta solo su comisión – los fondos del cliente fluyen directamente al vendedor.

Ejemplo: carrito de CHF 100 con una comisión de plataforma del 10 %

Un cliente compra en un marketplace suizo un producto por CHF 100 y paga con TWINT. La plataforma ha acordado una comisión del 10 %. El PSP calcula una comisión de transacción del 1.3 %.

El comprador paga CHF 100. El operador del marketplace recibe CHF 10. El vendedor recibe CHF 88.70. El dinero no se deposita en ningún momento en una cuenta colectiva del marketplace.

2. Por qué los pagos divididos son importantes desde el punto de vista regulatorio para los marketplaces suizos

Suiza no tiene – a diferencia de la UE con la Directiva de servicios de pago (PSD2) – una ley propia de servicios de pago. La regulación surge de la interacción de la Ley Bancaria (BankG), la Ley contra el Blanqueo de Capitales (GwG) y la práctica de la Autoridad de Supervisión del Mercado Financiero de Suiza (FINMA).

El riesgo central para los marketplaces: quien recibe fondos de clientes en una cuenta empresarial propia y después los transfiere a los vendedores puede ser considerado intermediario financiero en el sentido del art. 2 párr. 3 GwG. De ello derivan obligaciones como la afiliación a una organización de autorregulación (SRO), el cumplimiento de los deberes de diligencia y notificación y, en casos extremos, la obligación de obtener una autorización conforme al art. 1 párr. 2 BankG.

Los pagos divididos evitan este problema porque el operador del marketplace nunca mantiene él mismo los fondos de los clientes. El PSP – que a su vez está regulado – asume el procesamiento del pago y transfiere los fondos directamente a los respectivos destinatarios.

Cuenta colectiva vs. pago dividido: comparación

Importante: los pagos divididos reducen considerablemente el riesgo regulatorio, pero no sustituyen un examen jurídico individual. Lo decisivo es la configuración contractual y técnica concreta.

3. Carrito multi-vendedor: un pago, varios vendedores

En muchos marketplaces, los clientes compran productos de distintos vendedores en un único pedido. Un ejemplo típico: un cliente pide en un marketplace suizo de bricolaje al mismo tiempo estanterías de madera del vendedor A (CHF 150), pintura de pared del vendedor B (CHF 45) y material de montaje del vendedor C (CHF 30).

El importe total asciende a CHF 225. El cliente paga una vez – el PSP divide el pago entre tres vendedores, cada uno menos la comisión de la plataforma.

Los costes de envío pueden calcularse por vendedor y dividirse también, o fluir como tarifa fija a la plataforma. La implementación técnica se realiza mediante las llamadas reglas de reparto (Split Rules), que determinan por transacción qué importe va a qué destinatario.

4. Reembolsos y reembolsos parciales en los pagos divididos

Los reembolsos son más complejos en los pagos de marketplace que en una tienda online clásica, porque intervienen varias partes. En los pagos divididos debe definirse claramente quién reembolsa qué parte – y quién asume los costes.

Reembolso completo

Si el cliente devuelve todo el pedido, se reembolsa el importe íntegro. La lógica del reparto se invierte: el PSP deduce los importes correspondientes de las cuentas de los vendedores y reembolsa al comprador el importe total.

Reembolso parcial (un vendedor)

Si el cliente devuelve solo el producto del vendedor B, solo se reembolsa la parte correspondiente. El reembolso afecta solo al vendedor B – los pagos a los vendedores A y C permanecen intactos.

Cuestiones clave que deben aclararse antes del lanzamiento:

• ¿Quién asume la comisión de pago en los reembolsos? Algunos PSP no reembolsan la comisión de transacción.

• ¿Qué ocurre en caso de saldo negativo del vendedor? Si un vendedor ya ha cobrado y después llega un reembolso, se genera un saldo negativo.

• ¿Quién se comunica con el comprador? La plataforma suele ser la persona de contacto.

Contracargos

Un contracargo surge cuando un comprador reclama el pago a través de su banco o del emisor de su tarjeta de crédito. En los marketplaces, la cuestión de la responsabilidad es compleja: formalmente, el contracargo va al Merchant of Record, que normalmente es el PSP o la plataforma.

En la práctica, la comisión por contracargo (normalmente CHF 20–25) la asume el vendedor o se reparte entre la plataforma y el vendedor, según lo acordado contractualmente.

5. Momentos de pago y lógica de desembolso

Los pagos divididos definen cómo se reparte un pago. El desembolso al vendedor (payout) es un proceso separado que puede producirse con desfase temporal.

Una reserva de retención – una parte porcentual que se retiene temporalmente – puede amortiguar el riesgo de contracargos y reembolsos. Lo habitual es un 5–10 % del volumen de transacciones durante un periodo de 90–180 días.

6. Contabilidad y conciliación

Los pagos divididos simplifican considerablemente la contabilidad frente al modelo de cuenta colectiva, porque cada transacción se divide con claridad desde el principio. No obstante, hay puntos que debes aclarar con tu fiduciario:

• Ingresos de la plataforma frente a ingresos del vendedor: la plataforma registra solo su comisión como ingreso – no el importe total. Esto tiene efectos directos en el IVA.

• Deducción de comisiones: las comisiones de transacción del PSP reducen el ingreso de la plataforma y deben contabilizarse correctamente como gasto.

• Archivos de desembolso: el PSP entrega archivos de liquidación (CSV, API) que permiten el cuadre entre cobros, comisiones y desembolsos.

• Reembolsos y contracargos: las devoluciones deben contabilizarse correctamente tanto en el vendedor como en la plataforma.

Recomendación: aclara con tu fiduciario antes de empezar si tu marketplace actúa como intermediario (modelo de agencia) o como vendedor (Merchant of Record). Esto determina cómo se contabilizan correctamente los ingresos, las comisiones y el IVA.

7. Lista de verificación: qué debes revisar antes de empezar

• ¿Tu PSP es capaz de realizar pagos divididos con métodos de pago suizos (TWINT, PostFinance, tarjetas de crédito, factura QR)?

• ¿Está claramente definido quién es el Merchant of Record: la plataforma, el vendedor o el PSP?

• ¿Existe una regulación para reembolsos y contracargos: quién asume los costes, quién se comunica con el comprador?

• ¿Están definidos los ciclos de desembolso para los vendedores (frecuencia, desembolso mínimo, divisa)?

• ¿El onboarding KYC de los vendedores está cubierto por el PSP, para que no tengas que actuar tú mismo como intermediario financiero?

• ¿Puede el PSP dividir correctamente los carritos multi-vendedor, incluso en devoluciones parciales?

• ¿Existen archivos de liquidación o una API para el cuadre con la contabilidad?

• ¿Has aclarado con tu fiduciario cómo se contabilizan comisiones, tasas y desembolsos?

• ¿Tiene sentido una reserva de retención para amortiguar el riesgo de contracargo?

• ¿Has hecho revisar jurídicamente la clasificación regulatoria de tu modelo?

8. Pagos divididos con Payrexx para marketplaces suizos

Payrexx ofrece una solución integrada de pago para marketplaces que cubre pagos divididos, onboarding KYC automático para vendedores y desembolsos a sub-vendedores desde una única fuente. La plataforma admite TWINT, PostFinance, tarjetas de crédito, factura QR y otros métodos de pago suizos. A través de la API de plataforma de Payrexx, los operadores de marketplaces pueden configurar individualmente reglas de reparto, comisiones y ciclos de desembolso, sin tener que mantener ellos mismos fondos de clientes ni solicitar una autorización propia. Payrexx asume como PSP suizo regulado las obligaciones de cumplimiento, para que las pymes puedan concentrarse en construir su marketplace.